Existuje investice s vysokým výnosem při minimálním riziku? Asi by jen málokdo váhal a takovou výhodnou investici by nevyužil! U nás se stále najde dost lidí, kteří věří, že taková investice existuje. Nenechte se však zlákat. Úspěch kampeliček nebo společností spekulujících na měnových trzích jsou toho jasným důkazem. Základní investiční poučka říká, že s růstem předpokládaného výnosu investice, také roste riziko její ztráty. Za jedinou výjimku se dnes dá považovat stavební spoření. To se, svým principem fungování, pojištěním vkladů a vysokým výnosem, uvedenému pravidlu vymyká. U něj se však nejedná o investiční, ale o spořící produkt, navíc dotovaný státem. Většina lidí si tak dnes pod pojmem riziko většinou představí akcie, které při propadu akciových trhů rychle ztrácejí na hodnotě a s nimi i jejich investované úspory! Akcie podniků, indexové akcie a akciové podílové fondy přitom patří z dlouhodobého hlediska k těm nejvýnosnějším investičním nástrojům, které má drobný investor k dispozici! Ideální by tedy logicky bylo, mít zainventováno v akciových instrumentech, kde lze dlouhodobě očekávat vysoké výnosy a přitom mít zajištěno, že investor v případě velkých otřesů na kapitálových trzích, nepřijde o své investované peníze. Existuje možnost, jak těchto podmínek dosáhnout? Investiční produkt, který alespoň částečně výše uvedené podmínky splňuje, je garantovaný podílový fond, který nabízí potenciál nadprůměrného výnosu při garanci zachování alespoň původní hodnoty investice. Princip garantovaného fondu je jednoduchý. Část prostředků, které fond získá, investuje do bezpečných a úročených aktiv, tedy bankovních depozit a státních dluhopisů a za druhou, podstatně menší, část prostředků pořizuje opce na vybrané akciové indexy. Při nepříznivém vývoji na akciových trzích (jako nyní poslední 2 roky), jsou vložené prostředky investora kryty těmito bezpečnými aktivy. Při opačném vývoji čeká na investora zajímavý nadprůměrný výnos! Garantované (zajištěné) fondy však mají několik nevýhod, které většinu drobných investorů odradí. Vyžadují investici na předem stanovenou dobu a ta se obvykle pohybuje min. mezi 4 - 5 lety. Je obvykle stanovené maximum výnosu, které může investor touto investicí získat, což může být v případě silného růstu akciových trhů velkou nevýhodou. Jestliže investor z nějakého důvodu předčasně z fondu vystoupí, musí počítat se speciálním výstupním poplatkem a přichází o garanci vyplacení celé částky. Velkou překážkou také bývá výše vstupní investice, která se až na výjimky pohybuje v řádu statisíců korun. Pro drobné investory ovšem existuje možnost, jak se všem těmto nevýhodám vyhnout a vytvořit si vlastní soukromý garantovaný fond! Jak toho dosáhnout? Pro tuto bezesporu zajímavou investiční strategii jsou vhodné zejména otevřené podílové fondy, s jejichž pomocí namícháme mix fondů, který nám vlastní garantovaný fond zajistí. Investici do bezpečných aktiv složíme částečně z fondu peněžního trhu a částečně z dluhopisového fondu. U této konzervativní části investice můžeme počítat s průměrným výnosem kolem 4 - 5 % p.a. Investici do rizikovějších a výnosnějších aktiv nám zajistí vybraný akciový fond, nejlépe indexový (z důvodu nižších nákladů). Zde můžeme dlouhodobě počítat s průměrným výnosem mezi 9 - 10 % p.a. Jestliže bezpečná a riziková aktiva rozdělíme v poměru 65 % - 35 % na dobu 10 let, tak v případě vysoce nepravděpodobné ztráty celé akciové části investice (index akciového trhu by musel klesnout na nulu), inkasujeme po 10 letech nazpět minimálně 105 % původní hodnoty investice. Za situace, kdy se akciová část aktiv nedokáže za 10 let zhodnotit a zůstane ve své původní výši, inkasujeme 140 % původní hodnoty, což naší investici již ochraňuje alespoň před inflací. V případě optimistické varianty nám akciová složka pomůže zhodnotit celou investici téměř na dvojnásobek, tedy na 200 % ! Stejným způsobem můžeme postupovat, při téměř jakékoliv zamýšlené investované částce, ať už jde o 30 tisíc korun nebo o půl miliónu ! (pozn.: Uvedený postup je jedním z mnoha možných. Výše výnosů je brána z průměrných hodnot. Dosažení uvedených výnosů není předem jisté. )